מהן פעילויות עסקיות?
מהן פעילויות עסקיות? פעילות עסקית כוללת כל פעילות שעסק עוסק בה במטרה העיקרית של עשיית רווח. זהו מונח כללי המקיף את כל הפעילויות הכלכליות שמבצעת חברה במהלך העסקים. הפעילויות העסקיות, לרבות פעילויות תפעול, השקעות ומימון, מתמשכות וממוקדות ביצירת ערך לבעלי המניות.
מהן פעילויות עסקיות? – נקודות מרכזיות
1:08
פעילויות עסקיות
הבנת פעילויות עסקיות
ישנם שלושה סוגים עיקריים של פעילויות עסקיות: תפעול, השקעה ומימון. תזרים המזומנים המשמש ונוצר על ידי כל אחת מהפעילויות הללו מופיעים בדוח תזרים המזומנים. דוח תזרים המזומנים נועד להיות התאמה בין הרווח הנקי על בסיס מצטבר לתזרים המזומנים. הרווח הנקי נלקח מהחלק התחתון של דוח רווח והפסד, והשפעת המזומנים של שינויים במאזן מזוהה כדי להתאים בחזרה לזרימת מזומנים ותזרימי מזומנים בפועל.
פריטים שאינם מזומנים שנוכו בעבר מהרווח הנקי מתווספים בחזרה לקביעת תזרים המזומנים; פריטים שאינם מזומנים שנוספו בעבר לרווח הנקי מנוכים לקביעת תזרימי המזומנים. התוצאה היא דוח שנותן למשקיע סיכום של הפעילות העסקית בתוך החברה על בסיס מזומן, מופרד לפי סוגי הפעילות הספציפיים.
פעילות עסקית תפעולית
החלק הראשון בדוח תזרים המזומנים הוא תזרים מזומנים מפעילות שוטפת. פעילויות אלו כוללות פריטים רבים מדוח רווח והפסד ומהחלק השוטף של המאזן. דוח תזרים המזומנים מוסיף חזרה פריטים מסוימים שאינם מזומנים כגון פחת והפחתות. לאחר מכן, השינויים בפריטי המאזן, כגון חשבונות חייבים וחייבים, מתווספים או מופחתים על סמך השפעתם הקודמת על הרווח הנקי.
פריטים אלו משפיעים על הרווח הנקי בדוח רווח והפסד אך אינם גורמים לתנועה של מזומנים פנימה או החוצה מהחברה. אם תזרימי המזומנים מפעילות עסקית שוטפת הם שליליים, פירוש הדבר שהחברה חייבת לממן את הפעילות התפעולית שלה באמצעות פעילויות השקעה או פעילויות מימון. תזרים מזומנים תפעולי שלילי באופן שגרתי אינו נפוץ מחוץ לעמותות.
השקעות בפעילות עסקית
פעילויות ההשקעה נמצאות בחלק השני של דוח תזרימי המזומנים. מדובר בפעילויות עסקיות המהוונות על פני יותר משנה. רכישת נכסים לטווח ארוך נרשמת כשימוש במזומן בסעיף זה. כמו כן, מכירת מקרקעין מוצגת כמקור מזומן. הסעיף "הוצאות הון" נחשב לפעילות השקעה וניתן למצוא אותו בחלק זה של דוח תזרים המזומנים.
מימון פעילות עסקית
החלק האחרון של דוח תזרים המזומנים כולל פעילויות מימון. אלה כוללים הנפקות ראשוניות, הנפקות משניות ומימון חוב. הסעיף מפרט גם את סכום המזומן המשולם עבור דיבידנדים, רכישות חוזרות של מניות וריבית. כל פעילות עסקית הקשורה למאמצי מימון וגיוס כספים כלולה בסעיף זה של דוח תזרים המזומנים.
כיצד דוח תזרים המזומנים מקושר לפעילויות עסקיות?
תזרימי המזומנים המשמשים ונוצרים בכל אחד משלושת הסיווגים העיקריים של פעילויות עסקיות – תפעול, השקעה ומימון – מפורטים בדוח תזרים המזומנים. דו"ח כספי זה נועד להיות התאמה בין הרווח הנקי על בסיס מצטבר לתזרים המזומנים. הרווח הנקי נלקח מתחתית דו"ח רווח והפסד, והשפעת המזומנים של שינויים במאזן מזוהה כדי להתאים חזרה לתזרים מזומנים בפועל. יציאות. פריטים שאינם מזומנים שנוכו בעבר או הוספו לרווח הנקי מתווספים או מנוכים בהתאמה לקביעת תזרימי המזומנים. התוצאה היא דוח שנותן למשקיע סיכום של הפעילות העסקית בתוך החברה על בסיס מזומן, מופרד לפי סוגי הפעילות הספציפיים.
מהן פעילות עסקית תפעולית?
תזרים מזומנים מפעילות עסקית שוטפת, בדרך כלל החלק הראשון בדוח תזרים המזומנים, כולל סעיפים רבים מדוח רווח והפסד ומהחלק השוטף של המאזן. דוח תזרים המזומנים מוסיף חזרה פריטים מסוימים שאינם מזומנים כגון פחת והפחתות. לאחר מכן, השינויים בפריטי המאזן, כגון חשבונות חייבים וחייבים, מתווספים או מופחתים על סמך השפעתם הקודמת על הרווח הנקי. פריטים אלו משפיעים על הרווח הנקי בדוח רווח והפסד אך אינם גורמים לתנועה של מזומנים פנימה או החוצה מהחברה. תזרים מזומנים תפעולי שלילי באופן שגרתי אינו נפוץ מחוץ לעמותות.
מהן פעילות עסקית השקעה?
פעילויות עסקיות השקעה הן כאלה שהוונו על פני יותר משנה ומופיעות בדרך כלל כחלק השני של דוח תזרים המזומנים. רכישת נכסים לטווח ארוך נרשמת כשימוש במזומן בסעיף זה. כמו כן, מכירת מקרקעין מוצגת כמקור מזומן. הסעיף "הוצאות הון" נחשב לפעילות השקעה וניתן למצוא אותו בחלק זה של דוח תזרים המזומנים.
מהן מימון פעילויות עסקיות?
החלק האחרון של דוח תזרים המזומנים כולל מימון פעילויות עסקיות. אלה כוללים הנפקות ראשוניות, הנפקות משניות ומימון חוב. הסעיף מפרט גם את סכום המזומן המשולם עבור דיבידנדים, רכישות חוזרות של מניות וריבית. כל פעילות עסקית הקשורה למאמצי מימון וגיוס כספים כלולה בסעיף זה של דוח תזרים המזומנים.
