מהו ביטוח נגר?
מהו ביטוח נגר? ביטוח נגר הוא הפרשת פוליסת ביטוח המכסה תביעות המוגשות כנגד חברות שנרכשו, אוחדו או הפסיקו את פעילותן. ביטוח נגר, המכונה גם ביטוח סגירה, נרכש על ידי החברה הנרכשת ומשחרר – פטור מאחריות – את החברה הרוכשת מתביעות נגד הדירקטורים ונושאי המשרה בחברה הנרכשת.
מהו ביטוח נגר? – נקודות מרכזיות
הבנת ביטוח נגר
רכישת חברה פירושה השתלטות על הנכסים שלה, אבל גם את ההתחייבויות שלה, כולל אלה שיתגלו רק בעתיד. חובות נובעות מסיבות רבות. צדדים שלישיים עשויים להרגיש שלא קיבלו יחס הוגן בחוזים. משקיעים עשויים להרגיש מוטרדים מהאופן שבו הדירקטורים והקצינים הקודמים ניהלו את העסק. מתחרים עשויים לטעון להפרה של זכויות קניין רוחני. חברה רוכשת עשויה לדרוש מהחברה הנרכשת לרכוש ביטוח נגר כדי להגן על עצמה מפני התחייבויות אלו.
פוליסת נגר היא סוג של פוליסת תביעות במקום מדיניות אירוע. ההבדל בסוג הפוליסה נובע מכך שהתביעה עשויה להיעשות מספר שנים לאחר התקרית שגרמה לנזק או אובדן, ופוליסות אירוע מספקות כיסוי רק בתקופה שהפוליסה הייתה פעילה. משך מדיניות הנגר, המכונה בפשטות "הנגר", מוגדר בדרך כלל למספר שנים לאחר שהמדיניות הופכת לפעילה. ההפרשה נרכשת על ידי החברה הרוכשת, וכספי הרכישה נכללים לרוב במחיר הרכישה.
אנשי מקצוע עשויים גם לרכוש ביטוח נגר לכיסוי התחייבויות מקצועיות המתרחשות לאחר סגירת העסק. לדוגמה, רופא שסוגר את הפרקטיקה הפרטית שלו עשוי לרכוש ביטוח נגר כדי להגן על עצמו מפני תביעות שהגישו מטופלים קודמים. פוליסה מסוג זה מתחדשת בדרך כלל עד שחלפה תקופת ההתיישנות על הגשת התביעה. אם העסק ממשיך להציע שירותים, המדיניות שלו בדרך כלל מאריכה את השיפוי מה שהופך את הרכישה של הפרשת נגר למיותרת.
דוגמה לביטוח נגר
קחו בחשבון מדיניות נגררת היפותטית שנכתבה לתקופה בין 1 בינואר 2017 ל-1 בינואר 2018. במצב זה, הכיסוי יחול על כל התביעות שנגרמו כתוצאה ממעשים פסולים שבוצעו בין 1 בינואר 2017 ל-1 בינואר, 2018, המדווחים למבטח מ-1 בינואר 2018 ועד 1 בינואר 2023. כלומר, חמש השנים שאחרי תום תקופת הפוליסה.
402 מיליארד דולר
נסיבות ייחודיות
למרות שהפרשות ביטוח נגר פועלות באופן דומה להפרשות לתקופת דיווח ממושכת (ERP), ישנם מספר הבדלים. ראשית, ERPs הם בדרך כלל רק לתקופות של שנה אחת, בעוד שהוראות נגר בדרך כלל מקיפות תקופות מרובות שנים. שנית, ERP נרכשים לעתים קרובות כאשר המבוטח עובר ממבטח אחד לאחר תביעות, בעוד שהפרשות נגררות משמשות כאשר מבוטח אחד נרכש על ידי אחר או מתמזג עם אחר.
