אינדיקטור טכני

מהו אינדיקטור טכני?

מהו אינדיקטור טכני? – אינדיקטורים טכניים הם איתותים היוריסטיים או מבוססי דפוס המופקים על ידי המחיר, הנפח ו/או הריבית הפתוחה של נייר ערך או חוזה המשמשים סוחרים שעוקבים אחר ניתוח טכני.

על ידי ניתוח נתונים היסטוריים, אנליסטים טכניים משתמשים באינדיקטורים כדי לחזות תנועות מחירים עתידיות. דוגמאות לאינדיקטורים טכניים נפוצים כוללים את מדד החוזק היחסי (RSI), מדד זרימת הכסף (MFI), סטוקסטיקה, סטיית התכנסות ממוצעת נע (MACD) ו- Bollinger Bands® .

נקודות מפתח

• אינדיקטורים טכניים הם חישובים היוריסטיים או מתמטיים המבוססים על המחיר, הנפח או הריבית הפתוחה של נייר ערך או חוזה המשמשים סוחרים שעוקבים אחר ניתוח טכני.
• אנליסטים טכניים או תרשימים מחפשים אינדיקטורים טכניים בנתוני מחירי נכסים היסטוריים כדי לשפוט נקודות כניסה ויציאה לעסקאות.
• ישנם מספר אינדיקטורים טכניים הנחלקים באופן כללי לשתי קטגוריות עיקריות: שכבות על ומתנדים.

כיצד פועלים אינדיקטורים טכניים

ניתוח טכני הוא דיסציפלינת מסחר המופעלת להערכת השקעות וזיהוי הזדמנויות מסחר על ידי ניתוח מגמות סטטיסטיות שנאספו מפעילות מסחר, כגון תנועת מחירים ונפח. שלא כמו אנליסטים בסיסיים, המנסים להעריך את הערך הפנימי של נייר ערך על סמך נתונים פיננסיים או כלכליים,  אנליסטים טכניים  מתמקדים בדפוסים של תנועות מחירים, אותות מסחר וכלי גרפים אנליטיים שונים אחרים כדי להעריך את החוזק או החולשה של נייר ערך.

ניתן להשתמש בניתוח טכני בכל נייר ערך עם נתוני מסחר היסטוריים. זה כולל מניות,  חוזים עתידיים ,  סחורות , רווחים קבועים, מטבעות וניירות ערך אחרים. במדריך זה, בדרך כלל ננתח מניות בדוגמאות שלנו, אך זכור שניתן ליישם מושגים אלה על כל סוג של אבטחה. למעשה, ניתוח טכני נפוץ הרבה יותר   בשווקי  סחורות ופורקס , שבהם הסוחרים  מתמקדים בתנועות מחירים לטווח קצר.

אינדיקטורים טכניים, הידועים גם כ"טכניים", מתמקדים בנתוני מסחר היסטוריים, כגון מחיר, נפח וריבית פתוחה, ולא ביסודות של עסק, כגון רווחים , הכנסות או שולי רווח . אינדיקטורים טכניים משמשים בדרך כלל על ידי סוחרים פעילים, מכיוון שהם נועדו לנתח תנועות מחירים לטווח קצר, אך משקיעים לטווח ארוך עשויים להשתמש גם באינדיקטורים טכניים כדי לזהות נקודות כניסה ויציאה.

סוגי אינדיקטורים

ישנם שני סוגים בסיסיים של אינדיקטורים טכניים:

1. שכבות-על: אינדיקטורים טכניים המשתמשים באותו קנה מידה כמו המחירים מתווים מעל לראש המחירים בתרשים מניה. דוגמאות כוללות ממוצעים נעים ו- Bollinger Bands® .
2. מתנדים: אינדיקטורים טכניים המתנדנדים בין מינימום למקסימום מקומי משורטים מעל או מתחת לתרשים מחירים. דוגמאות כוללות את המתנד הסטוכסטי , MACD או RSI.

סוחרים משתמשים לעתים קרובות באינדיקטורים טכניים רבים ושונים בעת ניתוח נייר ערך. עם אלפי אפשרויות שונות, על הסוחרים לבחור את האינדיקטורים המתאימים להם ביותר ולהכיר את אופן פעולתם. סוחרים עשויים גם לשלב אינדיקטורים טכניים עם צורות סובייקטיביות יותר של ניתוח טכני, כגון הסתכלות על דפוסי תרשים, כדי להעלות רעיונות סחר. ניתן לשלב אינדיקטורים טכניים גם במערכות מסחר אוטומטיות, לאור האופי הכמותי שלהם.

דוגמה לאינדיקטורים טכניים

התרשים הבא מציג כמה מהאינדיקטורים הטכניים הנפוצים ביותר, כולל ממוצעים נעים , RSI ו-MACD.

בדוגמה זו, הממוצעים הנעים של 50 ו-200 יום משורטטים על גבי המחירים כדי להראות היכן עומד המחיר הנוכחי ביחס לממוצעים ההיסטוריים שלו. הממוצעים הנעים של 50 יום גבוהים מהממוצע הנעים של 200 הימים במקרה זה, מה שמצביע על כך שהמגמה הכללית הייתה חיובית. ה-RSI מעל התרשים מראה את עוצמת המגמה הנוכחית – 49.07 ניטרלי, במקרה זה. ה-MACD מתחת לתרשים מראה כיצד שני הממוצעים הנעים התכנסו או התפצלו – דובי מעט, במקרה זה.