מה זה הריבית של וול סטריט ג'ורנל?
מה זה הריבית של וול סטריט ג'ורנל? ריבית הפריים של וול סטריט ג'ורנל היא ממוצע מצרפי של שיעורי הפריים השונים ש-10 מהבנקים הגדולים בארצות הברית גובים מלקוחותיהם באיכות האשראי הגבוהה ביותר עבור הלוואות עם מועדים קצרים יחסית. שיעור משולב זה מתקבל באמצעות סקר שוק ומתפרסם באופן קבוע על ידי הוול סטריט ג'ורנל (WSJ).
מה זה הריבית של וול סטריט ג'ורנל? – נקודות מרכזיות
הבנת שיעור הפריים של וול סטריט ג'ורנל
ריבית הפריים היא הריבית שהבנקים המסחריים גובים מהלקוחות הכי טובים שלהם. ריבית הלילה של הקרנות הפדרליות משמשת כבסיס לריבית הפריים, והפריים משמש כנקודת המוצא לרוב הריביות האחרות. שער פריים WSJ הוא אחד המקורות המובילים בשוק לדיווח מקיף על שער פריים ממוצע. ריבית הפריים של WSJ מקבלת את שמו מהנוהג של הוול סטריט ג'ורנל לסקר את 10 הבנקים הגדולים בארה"ב כדי לראות מהי ריבית ההלוואות הפריים שלהם. כאשר שבעה או יותר מ-10 הבנקים שנשאלו משנים את שער הפריים שלהם, הוול סטריט ג'ורנל מפרסם ריבית פריים חדשה. ניתן למצוא את התעריף הנוכחי בדף השוק של WSJ.
שער הפריים של WSJ עבר תנודות היסטוריות משמעותיות לאורך זמן. בדצמבר 2008, הוא הגיע לשפל דאז של 3.25% לאחר שדווח על 9.5% בתחילת שנות ה-2000. בדצמבר 1980, הוא הגיע לשיא של 21.50%. נכון לאוגוסט 2021, הוא ירד שוב ל-3.25%. באופן כללי, השיעור מוכתב על ידי שינויים מוועדת השוק הפתוח הפדרלית של הפדרל ריזרב, שמתכנסת כל שישה שבועות ומדווח על רמת התעריף של הקרנות הפדרליות. שער הפריים של WSJ מספק מדד לשיעור הפריים בבנקים ברחבי הענף. שיעור הפריים של WSJ היה היסטורית גבוה בכ-3% משיעור הקרנות הפדרליות. לפיכך, השיעור מושפע מאוד מהמדיניות המוניטרית של הפדרל ריזרב.
הלוואות מוצרים המנצלים את הריבית של הפריים
באופן כללי, ריבית הפריים של הבנק היא הריבית הנמוכה ביותר שהוא גובה על הלוואות ללקוחות באיכות האשראי הגבוהה ביותר שלו (וגם לבנקים אחרים). בנקים יכולים להלוות את כל סוגי המוצרים ללווים בריבית הפריים שלהם. הם גם משתמשים בריבית הפריים כשיעור צמוד למוצרי אשראי משתנה. מוצרים המשתמשים בריבית פריים יכולים לכלול משכנתאות, קווי אשראי והלוואות להון עצמי והלוואות לרכב. בדרך כלל ריבית פריים נמצאת בשימוש הרחב ביותר במוצרי אשראי משתנה כאשר ריבית הפריים משמשת כשיעור הצמוד.
מוצרי ריבית צמודים משתמשים לרוב בריבית הפריים כשיעור הריבית הבסיסית עם מרווח או מרווח שנקבעים על פי פרופיל האשראי של הלווה. ריבית הפריים משמשת בדרך כלל במוצרים בריבית משתנה כתעריף לא צמוד, מכיוון שהוא זוכה להכרה נרחבת ולמעקב בכל הענף. תעריפים דומים אחרים צמודים יכולים לכלול את LIBOR ואת משרד האוצר האמריקאי.
אם ללווה יש הלוואה בריבית משתנה או כרטיס אשראי, תנאי השינויים בריבית משתנה יתגלו בהסכם האשראי שלו. המלווים בדרך כלל מבססים את מרווחי הריבית שלהם עבור מוצרים בריבית משתנה על פרופיל האשראי של הלווה. לכן לווים בעלי דירוג אשראי גבוה יותר יכולים לקבל מרווח נמוך יותר בעוד שלווים בעלי ציון אשראי נמוך יותר יקבלו מרווח גבוה יותר. במוצר אשראי בריבית משתנה, המרווח נשאר זהה לאורך חיי ההלוואה; עם זאת, הריבית המשתנה מותאמת כאשר חל שינוי בשיעור הצמוד הבסיסי.
לווים עם מוצרים בריבית משתנה ירצו בדרך כלל לעקוב אחר ריבית הפריים, ובמיוחד את שער הפריים של WSJ, מכיוון שהוא מתפרסם בפומבי. כאשר רוב הבנקים שנסקרו על ידי WSJ מעלים את ריבית הפריים שלהם, אז זה אינדיקציה טובה לכך שהריביות המשתנות עולות.
לדוגמא אחת להשפעה של ריבית פריים, שקול לווה כרטיס אשראי של בנק אוף אמריקה עם יתרת כרטיס אשראי הכפופה לשיעור אחוז שנתי משתנה. מרווח הלווה הוא 15.99% בתוספת הריבית הצמודה, המבוססת על ריבית הפריים של הבנק. עבור הלווה זה אומר שאם ריבית הפריים היא 3.25% הריבית שלו תהיה 19.24%. אם ריבית הפריים של הבנק תעלה ל-4.25%, הריבית שלהם תעלה ל-20.24%.
