מהו חיוב שאינו מזומן?
מהו חיוב שאינו מזומן? חיוב שאינו במזומן הוא הוצאה חשבונאית שנרשמה או אינה כרוכה בתשלום במזומן. הם יכולים לייצג שינויים משמעותיים במצבה הפיננסי של חברה, תוך שקלול רווח אחד מבלי להשפיע על ההון לטווח קצר בשום אופן. פחת, הפחתות, דלדול, פיצויים מבוססי מניות וירידות נכסים הם חיובים נפוצים שאינם מזומנים המפחיתים רווחים אך לא תזרימי מזומנים.
מהו חיוב שאינו מזומן? – נקודות מרכזיות
הבנת חיוב שאינו מזומן
חיובים שאינם במזומן ניתן למצוא בדוח רווח של חברה. חיובים שאינם מלווים בתזרים מזומנים חייבים להירשם והם נחוצים עבור חברות המשתמשות בחשבונאות על בסיס צבירה, מערכת המשמשת חברות לרישום עסקאות פיננסיות שלהן, ללא קשר לשאלה אם בוצעה העברת מזומנים.
חשבונאות צבירה
פחת, הפחתות ודלדול הוצאות לאורך כל החיים השימושיים של נכס ששולמו במזומן במועד מוקדם יותר. אם הרווח של חברה לא שיקף במלואו את הוצאת המזומנים עבור הנכס באותו זמן, הוא חייב להשתקף על פני מספר מוגדר של תקופות עוקבות. חיובים אלה נעשים כנגד חשבונות במאזן, ומפחיתים את ערכם של הפריטים בהצהרה זו.
חיובים לא חוזרים
חיובים שאינם מזומנים יכולים גם לשקף הפסדים חשבונאיים חד-פעמיים המונעים משינוי פריטי מאזן. חיובים כאלה הם לרוב תוצאה של שינויים במדיניות החשבונאית, ארגון מחדש של החברה, שינוי שווי השוק של נכסים או הנחות מעודכנות לגבי תזרימי מזומנים עתידיים שניתנים למימוש.
הפחתה של 22 מיליארד דולר של ג'נרל אלקטריק ושות' (GE) משווי עסקי החשמל המתקשים שלה באוקטובר 2018, המכונה חיוב ירידת ערך רצון אגודי, היא דוגמה מצוינת לחיוב חד-פעמי שאינו במזומן. Goodwillis נוסף למאזן כאשר רכישה עולה על השווי ההוגן של הישות הנרכשת, ויש לירידתו בעתיד אם שווי הנכסים הנרכשים יורד מתחת לציפיות המקוריות. החיוב החשבונאי הגדול של GE, הקשור בעיקר לרכישת אלסטום הצרפתית ב-10.6 מיליארד דולר, הרימו גבות באופן מובן.
נסיבות ייחודיות
חיובים שאינם במזומן, כמו סוגים אחרים של הפחתות, מפחיתים את הרווחים המדווחים, וכתוצאה מכך עלולים להכביד על מחירי המניות. חברות מבקשות לעתים קרובות לצמצם את המשמעות של חיובים שאינם מזומנים, במיוחד חד פעמיים, תוך התאמת רווחים כדי לא לכלול את השפעתם מהנתונים הפיננסיים.
על המשקיעים מוטלת המשימה לקבוע אם חיובים שאינם במזומן הם סיבה לדאגה. הוצאות שאינן במזומן לרוב מסומנות מראש ואינן מזיקות. עם זאת, חלקם עשויים להופיע בחוץ ולשמש דגלים אדומים פוטנציאליים של חשבונאות לקויה, ניהול כושל ושינוי דרסטי בהון.
