אף אחד לא רוצה להפסיד כסף כשהוא סוחר בשוק ההון. לכן חשוב לקבוע הגבלת הפסד לפוזיציה שלך בנייר ערך. לשם נכנסות פקודות עצורת הפסד. אך למשקיעים רבים קשה לקבוע היכן לקבוע את רמותיהם. הקמת סטופ רחוק מדי עלולה לגרום להפסדים גדולים אם השוק יהיה בכיוון ההפוך. הגדרת הפסדי עצירה קרובים מדי, ואתה יכול לצאת ממצב מהר מדי.
אז איך תוכלו לדעת היכן לקבוע את פקודת עצירת הפסד?
נקודות מפתח
- פקודת הגבלת הפסד מתבצע אצל הברוקר למכור ניירות ערך כאשר הם מגיעים למחיר ספציפי.
- להבין היכן למקם את עצירת הפסד תלוי בסף הסיכון שלך – המחיר צריך למזער ולהגביל את ההפסד שלך.
- שיטת האחוז מגבילה את עצירת הפסד באחוז ספציפי.
- בשיטת התמיכה, משקיע קובע את רמת התמיכה האחרונה במניה ומציב את הפסד ממש מתחת לרמה זו.
- השיטה הממוצעת הנע רואה את הפסד הפסד ממוקם מתחת למחיר הממוצע הנע לטווח הארוך יותר.
מהו פקודת הגבלת הפסד?
פקודת הגבלת הפסד מתבצע אצל הברוקר למכור ניירות ערך כאשר הם מגיעים למחיר ספציפי.
פקודות אלה מסייעות למזער את ההפסד שמשקיע עלול לספוג. כך שאם תגדיר את פקודת הגבלת הפסד של 10% מתחת למחיר בו רכשת את נייר הערך, ההפסד שלך יוגבל ל -10%.
לדוגמה, אם אתה קונה מניה של חברת X במחיר של 25 דולר למניה, אתה יכול להזין הזמנת הפסד תמורת 22.50 דולר. זה ישמור על ההפסד שלך ל -10%. אך אם מניית חברת X תרד מתחת ל -22.50 דולר, המניות שלך יימכרו במחיר הנוכחי.
מקדם החלקה מתייחס לנקודה שבה אתה לא יכול למצוא קונה בגבול שלך ובסופו של דבר מחיר נמוך מהצפוי.
קביעת הצבת פקודת עצירה
קביעת פקודת עצירה היא כל הכוונה לסף סיכון מותר. מחיר זה צריך להיות נגזר אסטרטגית מתוך כוונה להגביל את ההפסד. לדוגמא, אם מניות נרכשות ב -30 $ והפסק-הפסד ממוצע ב -24 $, עצירת ההפסד מגבילה את תפיסת החיסרון ל -20% מהמיקום המקורי. אם רף ה -20% הוא המקום בו נוח לך, הצב עצירת הפסד נגררת.
דע היכן אתה מתכוון לעצור לפני שתתחיל לסחור בנייר ערך ספציפי.
יש הרבה תיאוריות בנושא מיקום עצירה. סוחרים טכניים תמיד מחפשים דרכים לתזמן את השוק, ולפקודת עצירה או הגבלה שונות יש שימושים שונים בהתאם לסוג טכניקות התזמון המיושמות. תיאוריות מסוימות משתמשות במיקומים אוניברסליים, כגון 6% עצירות נגררות בכל ניירות הערך, ויש תיאוריות המשתמשות במיקומים ספציפיים, כולל נקודות אחוז ממוצע.
שיטות מיקום עצירה
שיטות נפוצות כוללות את שיטת האחוז שתוארה לעיל. יש גם שיטת תמיכה הכוללת עצירות קשות במחיר מוגדר. שיטה זו עשויה להיות מעט קשה יותר לתרגול. יהיה עליך להבין את רמת התמיכה האחרונה במניה. ברגע שהבנת את זה, אתה יכול לבצע את הזמנת הפסד שלך מתחת לרמה זו.
שיטת הממוצע הנע
השיטה האחרת היא שיטת הממוצע הנע. בדרך זו, מיקום עצירה הוא ממש מתחת למחיר ממוצע נע לטווח ארוך יותר מאשר למחירים לטווח קצר יותר.
סוחרי סווינג משתמשים לעיתים קרובות בשיטה גבוהה / נמוכה של מספר ימים, שבה ממוקמות עצירות במחיר הנמוך של מסחר של יום שנקבע מראש. לדוגמא, ניתן למקם באופן קבוע את המיקום בשפל של יומיים. סוחרים רבים עשויים להשתמש בנקודות אינדיקטור על סמך ניתוח מגמות גדול יותר. עצירות אינדיקטור משולבות לעיתים קרובות עם אינדיקטורים טכניים אחרים כגון מדד החוזק היחסי (RSI).
מה לשקול בפקודת עצירת הפסד
כמשקיע יש כמה דברים שתרצה לזכור כשמדובר בפקודת עצירת הפסד:
- פקודות עצירת הפסד אינן מיועדות לסוחרים פעילים.
- הזמנות עצירת הפסד לא עובדות טוב עבור גושי מניות גדולים מכיוון שאתה עלול לאבד יותר בטווח הארוך.
- הברוקרים גובים עמלות שונות עבור הזמנות שונות, לכן שימו לב כמה אתם משלמים.
- ולעולם אל תניח שפקודת הגבלת הפסד שלך עברה. המתן תמיד לאישור ההזמנה.
בשורה התחתונה
סוחרים צריכים להעריך את סובלנות הסיכון שלהם לקביעת מיקומי עצירת הפסד. יש ללמוד שווקים או ניירות ערך ספציפיים כדי להבין אם הנקודות עצירת הפסד הנפוצות. ניירות ערך המציגים נסיגות דורשים אסטרטגיית סטופ וכניסה חוזרת פעילה יותר. עצירת הפסדים הם סוג של לכידת רווחים וניהול סיכונים, אך הם אינם מבטיחים רווחיות.
