מהי פעולת מחיר?
מהי פעולת מחיר? פעולת מחיר היא תנועה של מחיר נייר ערך המתוכנן לאורך זמן. פעולת המחיר מהווה את הבסיס לכל הניתוחים הטכניים של מניה, סחורה או תרשימי נכסים אחרים. סוחרים רבים לטווח קצר מסתמכים באופן בלעדי על פעולת המחיר ועל התצורות והמגמות המופקרות ממנה כדי לקבל החלטות מסחר. ניתוח טכני כפרקטיקה הוא נגזרת של פעולת מחיר מכיוון שהוא משתמש במחירי העבר בחישובים שניתן להשתמש בהם כדי להודיע על החלטות מסחר.
מהי פעולת מחיר? – סוחרים רבים לטווח קצר מסתמכים באופן בלעדי על פעולת המחיר ועל התצורות והמגמות המופקרות ממנה כדי לקבל החלטות מסחר. ניתוח טכני כפרקטיקה הוא נגזרת של פעולת מחיר מכיוון שהוא משתמש במחירי העבר בחישובים שניתן להשתמש בהם כדי להודיע על החלטות מסחר.
מהי פעולת מחיר? – נקודות מרכזיות
מה אומרת לך פעולת מחיר?
ניתן לראות ולפרש את פעולת המחיר באמצעות תרשימים המתווים מחירים לאורך זמן. סוחרים משתמשים בהרכבי תרשים שונים כדי לשפר את יכולתם לזהות ולפרש מגמות, פריצות והיפוכים. סוחרים רבים משתמשים בתרשימים של נרות מכיוון שהם עוזרים לדמיין טוב יותר את תנועות המחיר על ידי הצגת הערכים הפתוחים, הגבוהים, הנמוכים והסגורים בהקשר של הפעלות למעלה או למטה.
דפוסי פמוטים כמו צלב ההראמי, הדפוס הבולע ושלושה חיילים לבנים הם כולם דוגמאות לפעולת מחיר המתפרשת חזותית. יש הרבה יותר תצורות פמוטים שנוצרות מחוץ למחיר כדי להגדיר ציפייה למה שיבוא אחר כך. אותן תצורות יכולות לחול על סוגים אחרים של תרשימים, כולל תרשימי נקודות ואיורים, תרשימי תיבה, תרשימי תיבה וכן הלאה.
בנוסף לתצורות החזותיות בתרשים, אנליסטים טכניים רבים משתמשים בנתוני פעולת מחיר בעת חישוב אינדיקטורים טכניים. המטרה היא למצוא סדר בתנועה האקראית לפעמים לכאורה של מחיר. לדוגמה, ניתן להשתמש בתבנית משולש מתעלה שנוצרת על ידי החלת קווי מגמה על תרשים פעולת מחיר כדי לחזות פריצה פוטנציאלית שכן פעולת המחיר מצביעה על כך ששורים ניסו פריצה במספר הזדמנויות וצברו תאוצה בכל פעם.
כיצד להשתמש בפעולת מחיר
פעולת מחיר לא נתפסת בדרך כלל ככלי מסחר כמו אינדיקטור, אלא מקור הנתונים שממנו בנויים כל הכלים. סוחרי סווינג וסוחרי טרנדים נוטים לעבוד באופן הדוק ביותר עם פעולת מחיר, ונמנעים מכל ניתוח יסודי לטובת התמקדות אך ורק ברמות תמיכה והתנגדות כדי לחזות פריצות ואיחוד.
אפילו סוחרים אלה חייבים לשים לב לגורמים נוספים מעבר למחיר הנוכחי, שכן לנפח המסחר ולפרקים המשמשים לקביעת רמות יש השפעה על הסבירות שהפרשנויות שלהם יהיו מדויקות.
מוסדות רבים החלו למנף אלגוריתמים כדי לנתח פעולת מחיר קודמת ולבצע עסקאות בנסיבות מסוימות. בדו"ח לשנת 2020 לקונגרס, רשות ניירות ערך (SEC) ציינה כי "השימוש באלגוריתמים במסחר הוא נפוץ". המערכות האוטומטיות הללו מוזנות בנתוני פעולות מחיר ויכולות להסיק תוצאות ולקבוע פעולות מחיר עתידיות פוטנציאליות.
מגבלות של פעולת מחיר
פירוש פעולת מחיר הוא מאוד סובייקטיבי. זה נפוץ ששני סוחרים מגיעים למסקנות שונות כאשר מנתחים את אותה פעולת מחיר. סוחר אחד עשוי לראות מגמת ירידה דובית ואחר עשוי להאמין שפעולת המחיר מראה תפנית פוטנציאלית בטווח הקרוב. כמובן שלפרק הזמן שבו נעשה שימוש יש גם השפעה עצומה על מה שסוחרים רואים כמניה, יכולות להיות מגמות ירידה תוך-יומייות רבות תוך שמירה על מגמת עלייה מחודשת לחודש.
הדבר שחשוב לזכור הוא שתחזיות מסחר שנעשות באמצעות פעולת מחיר בכל קנה מידה הן ספקולטיביות. ככל שתוכל ליישם יותר כלים לתחזית המסחר שלך כדי לאשר אותה, כך ייטב.
אולם בסופו של דבר, פעולת המחיר בעבר של נייר ערך אינה ערובה לפעולת מחיר עתידית. עסקאות בסבירות גבוהה הן עדיין עסקאות ספקולטיביות, מה שאומר שהסוחרים לוקחים על עצמם את הסיכונים כדי לקבל גישה לתגמולים הפוטנציאליים. פעולת מחיר אינה משלבת במפורש עניינים מקרו-כלכליים או לא פיננסיים המשפיעים על נייר ערך.
כיצד אוכל להשתמש בפעולת מחיר במסחר?
פעולת מחיר משמשת לניתוח מגמות וזיהוי נקודות כניסה ויציאה בעת המסחר. סוחרים רבים משתמשים בתרשימים של פמוט כדי לשרטט פעולה קודמת של מחיר, ואז לשרטט פריצה פוטנציאלית ודפוסי היפוך. למרות שפעולת מחיר קודמת אינה מבטיחה תוצאות עתידיות, סוחרים מנתחים לעתים קרובות את הדפוסים ההיסטוריים של נייר ערך כדי להבין טוב יותר לאן המחיר עשוי לעבור לשלב הבא.
כיצד אוכל לקרוא את פעולת המחיר?
פעולת המחיר מתוארת לעתים קרובות בצורה גרפית בצורה של תרשים עמודות או תרשים קו. ישנם שני גורמים כלליים שיש לקחת בחשבון בעת ניתוח פעולת מחיר. הראשון הוא לזהות את כיוון המחיר, והשני הוא לזהות את כיוון הנפח. אם מחיר נייר ערך זז כלפי מעלה בזמן שהנפח גדל, המשמעות היא שישנה שכנוע חזק בשוק שכן משקיעים רבים קונים במחיר המחיר המתגבר. לחלופין, אם היה נפח נמוך, פעולת המחיר עשויה להיות לא משכנעת שכן לא הרבה משקיעים בוחרים להשקיע ברמות התמחור הנוכחיות.
מהי פעולת מחיר שורי?
פעולת מחיר שורי היא אינדיקטור שנותן איתותים חיוביים לכך שמחיר נייר ערך צפוי לעליות עתידיות. למעשה, מגמה שורית אחת מוגדרת לעתים קרובות על ידי "גבוהים גבוהים" ו"נמוכים גבוהים יותר" היוצרים תבנית משולש עולה. המשמעות היא שפעולת המחיר של נייר ערך עלתה לאחרונה על מחיר גבוה אך נותרה גבוהה ממחיר נמוך לאחרונה.
האם פעולת מחיר טובה למסחר בסווינג?
סוחרי סווינג מסתמכים על תנועת המחיר; אם מחיר נייר ערך נשאר ללא שינוי, קשה יותר לחפש הזדמנויות להרוויח. באופן כללי, פעולת מחיר טובה לסוחרי סווינג מכיוון שסוחרים יכולים לזהות את התנודות למעלה ולמטה ולסחור בהתאם.
