מהי חכירה ממונפת?
מהי חכירה ממונפת? חכירה ממונפת היא הסכם חכירה הממומן באמצעות המשכיר בעזרת מוסד פיננסי של צד שלישי. בחוזה שכירות ממונף, שכר אנסטיס בכספים שאולים.
מהי חכירה ממונפת? – הבנת חוזי שכירות ממונפים
חכירות ממונפות משמשות לרוב בהשכרת נכסים המתוכננים לשימוש לטווח קצר. נכסים כמו מכוניות, משאיות, רכבי בנייה וציוד עסקי זמינים בדרך כלל כולם באמצעות אפשרות של ליסינג ממונף. ליסינג באופן כללי אומר שחברה או יחיד ישכירו נכס.
השכרה של כל סוג של נכס מקנה לישות את הזכות להשתמש בנכס לטווח קצר. באופן כללי, הישות שוכרת רק את הנכס למרות שחכירות ממונפות רבות מציעות אפשרות רכישה בתום תקופת החכירה.
ההיבט הממונף של חכירה ממונפת כרוך בהלוואות כספים כדי לשלם עבור העלות הגבוהה של ערך הנכס. חכירה ממונפת משמשת בדרך כלל כאשר לישות אין את הכספים לקנות את הנכס על הסף וגם לא בהכרח רוצה לשמור את הנכס לטווח ארוך. חכירה ממונפת מאפשרת לחוכר לקבל הלוואה עבור שווי הנכס המושכר במהלך תקופת החכירה ולהחזיר את ההלוואה לאורך חיי החכירה. הסכום הדרוש להלוואה יכול להיות נמוך יותר מרכישת הנכס על הסף מכיוון שהחוכר משלם רק עבור ערך מוגדר המשויך לאורך זמן החכירה.
מבנה שכירות מינוף
חכירות מינוף יכולות להיות מורכבות יותר מחכירה תפעולית בסיסית מכיוון שמעורב מינוף. מבנה תנאי החכירה הממונפים יהיה תלוי במשכיר וביחסי המימון שלו. המשכיר עשוי להיות גם המוסד המממן שנותן את ההלוואה ובמקרה זה הוא מאשר את ההלוואה ללווה.
המשכיר עשוי גם לעבוד עם מלווה צד שלישי. במקרה זה, המלווה של צד ג' מספק את הכספים הלווים למשכיר בשמך ומאפשר לך להשתלט על הנכס מיד עם אישור ההלוואה. במקרים מסוימים, משכיר עשוי להעמיד כמה כספים בשילוב עם כספים שנשאלו מצד שלישי, מה שיכול לסייע בשיפור התנאים הכוללים של החכירה.
לאחר אישור חכירה ממונפת ומוסכם עליה, הלווה משתלט על הנכס ואחראי לביצוע תשלומים מתוזמנים קבועים לקראת יתרת ההלוואה. התואר של הנכס מוחזק בדרך כלל על ידי המשכיר או המלווה בהתאם למבנה. בלי קשר, חכירה ממונפת אינה כרוכה בהעברת הבעלות לחוכר במהלך תקופת החכירה.
זכור כי חוזה שכירות ממונף מגובה בדרך כלל בהלוואה מובטחת. משמעות הדבר היא שאם חוכר מפסיק לבצע תשלומים, המשכיר יכול לקבל בחזרה את הנכס.
ליסינג מול מימון
ליסינג ממונף ומימון ממונף הם בדרך כלל שתי האפשרויות העיקריות עבור כל אדם או חברה שקונים מכונית או נכס אחר בעל ערך גבוה. חכירה ממונפת מספקת הלוואה המכסה שווי מוערך של מכונית לאורך מסגרת הזמן של הליסינג. תשלומי חכירה ממונפים עשויים להיות נמוכים יותר מכיוון שההלוואה אינה מכסה את מלוא שווי המכונית.
לגוף יכולה להיות גם אפשרות לממן רכב, בתרחיש זה הלוואת הרכב דומה להלוואה לבית. רוכש הרכב מקבל הלוואה בשווי מלא של הרכב ונוצרים תשלומים על פני פרק זמן ארוך יותר להחזר הלוואת הרכב.
נקודות מרכזיות
שיקולים מיוחדים: הנהלת חשבונות עבור חכירות ממונפות
אנשים בדרך כלל לא צריכים לדאוג לגבי הסטנדרטים החשבונאיים עבור השכרה של נכס עם מינוף, אבל זה יהיה גורם לעסק. בהנהלת חשבונות עסקית, חכירות ממונפות מכונות חכירות אספפיטליות.
כדי לקבוע את ההבדל, נעשה שימוש בארבעה קריטריונים:
אם אחד מהקריטריונים הללו מתקיים, אז החכירה נחשבת לחכירה הונית ואם לא אז החכירה נחשבת לחכירה תפעולית. חכירה הונית כוללת בדרך כלל התחשבנות בנכס המושכר בדומה לרכישת נכס. חשבונאות חכירה תפעולית תדרוש בדרך כלל רישום של תשלומי החכירה כהוצאות תפעול.
חכירה תפעולית מול חכירה ממונפת/הון
יחידים או גופים עסקיים עשויים להיתקל בהבדלים בחכירה תפעולית לעומת חכירה ממונפת/הונית. ככלל, חכירה תפעולית אינה כוללת אופציות לרכישת הנכס המושכר. סוגים נפוצים של הסכמי שכירות תפעולית כוללים חכירת דירה וחכירת בניין.
חשוב להבדיל בין חכירות ממונפות/הוניות מחכירות תפעוליות בחשבונאות עסקית מכיוון שלעקרונות החשבונאות יש סטנדרטים שונים עבור השניים.
