מה זה לא מאובטח?
מה זה לא מאובטח? לא מובטח מתייחס לחוב או להתחייבות שאינם מגובים בשום סוג של בטחונות. בטחונות הם רכוש או נכסים יקרי ערך אחרים שהלווה מציע כדרך להבטיח את ההלוואה, שנמצאה חוב לא מובטח. בהלוואה לא מובטחת, המלווה ילווה כספים על סמך גורמים זכאים ללווה אחרים. גורמים מתאימים אלה כוללים היסטוריית אשראי, הכנסה, מצב עבודה וחובות קיימים אחרים.
מה זה לא מאובטח? – בטחונות הם רכוש או נכסים יקרי ערך אחרים שהלווה מציע כדרך להבטיח את ההלוואה, שנמצאה חוב לא מובטח. בהלוואה לא מובטחת, המלווה ילווה כספים על סמך גורמים זכאים ללווה אחרים. גורמים מתאימים אלה כוללים היסטוריית אשראי, הכנסה, מצב עבודה וחובות קיימים אחרים.
מה זה לא מאובטח? – נקודות מרכזיות
הבנת לא מאובטח
הלוואות לא מובטחות מהוות סיכון גבוה למלווים. מכיוון שאין ביטחונות שניתן לקחת כפיצוי אם הלווה יפרע מההלוואה, למלווה אין שום דבר בעל ערך לתבוע נגדו ולכסות את העלויות שלו. ברירת מחדל מתרחשת כאשר החייב אינו מסוגל לעמוד בהתחייבויותיו החוקיות לשלם חוב. במקום לדרוש את הבטחונות, המלווה יצטרך לפנות לתביעות אזרחיות. פעולות כאלה כוללות שכירת סוכנות גבייה והגשת תביעה כדי להחזיר יתרות שטרם שולמו.
להלוואות וקווי אשראי לא מובטחים (LOC) יש לרוב ריביות גבוהות. תעריפים אלה עוזרים לבודד את המלווים מפני סיכוני ההפסד. הצורות הנפוצות ביותר של כספים לא מאובטחים הם כרטיסי אשראי והלוואות אישיות.
הלוואות לא מובטחות לעומת הלוואות מובטחות
אנשים רבים כבר מכירים הלוואות מובטחות בצורה של משכנתאות והלוואות רכב. בשני המקרים הללו, עיקול הביטחונות המבטיחים את ההלוואה יכולה להתרחש במקרה של ברירת מחדל. לגבי משכנתאות, התרחשות זו נקראת עיקול. ברגע שלווה החמיץ תשלום תהליך ברירת המחדל החל. נותן השירות ישלים את הדרישות המשפטיות על מנת לתבוע בחזרה את הנכס שהבטיח את המשכנתא.
במקרה של הלוואות רכב, סירה או ציוד גדול אחר, תהליך זה הוא החזרה. הן בחיסול והן בהשבתה, הלווה יאבד את הפריט שמבטיח את ההלוואה.
להלוואות מובטחות או לחובות יש מגבלות שנקבעו לפי ערך הביטחונות המוצעים. כאשר מדובר במשכנתא לבית, הלווה עשוי לקבל רק חלק משווי השוק ההוגן הכולל של הנכס. גם הלוואות רכב, סירות והלוואות אחרות עוקבות אחר דפוס זה.
דוגמה: בעיות עם עיקולים
עם קריסת שוק הדירות ב-2006, נכסים מעוקלים הציפו את השוק. הזרם האדיר הזה של בתים הוביל את הערך של כל הבתים כלפי מטה. לפני ההתרסקות, ערכי הבית עלו באופן אקספוננציאלי, מה שגרם לבועה. כשהבועה בשוק הדיור התפוצצה, הבעיה הייתה כפולה.
ראשית, עודף הבתים הוביל להורדת ערכי הבתים הכוללים. מכיוון שכמו כל המוצרים, יותר ביקוש גורם לעלייה במחירים, בעוד שהיצע גדול מהביקוש מאלץ את המחירים לרדת. הירידה הזו בערך גרמה לנעל השנייה לרדת. בעלי בתים שראו את שווי ההשקעה שלהם נופל קיוו למכור. בשל כמות האספקה המוכנה, הם מצאו את זה לעתים קרובות קשה, אם לא בלתי אפשרי. הם, בתורם, מתחילים לפרוע את המשכנתאות שלהם.
הבנקים החזירו את הנכסים הללו ואז גילו שהם גם לא יכולים למכור אותם. חלק מהבנקים הללו נפלו כתוצאה מכך, מה שסיפק דוגמה לאופן שבו אפילו הלוואות מאובטחות יכולות להיות עסק מסוכן. תנאי ההלוואות השתנו באופן דרמטי מאז נפילת הדיור ב-2006, והבנקים כעת שמרניים יותר כתוצאה מכך.
