מה זה נפח?
מה זה נפח? נפח הוא הסכום של נכס או נייר ערך שמחליף ידיים על פני תקופה מסוימת, לעתים קרובות במהלך יום מסחר. לדוגמה, נפח המסחר של מניה מתייחס למספר המניות הנסחרות בין הפתיחה היומית לסגירתה. נפח מסחר, ושינויים בנפח לאורך זמן, הם תשומות חשובות עבור סוחרים טכניים.
מה זה נפח? – נקודות מרכזיות
הבנת נפח
כל עסקה שמתבצעת בין קונה ומוכר נייר ערך תורמת לספירת הנפח הכוללת של נייר ערך זה. עסקה אחת – עסקה – מתרחשת בכל פעם שקונה מסכים לרכוש את מה שמוכר מציע במחיר מסוים. לכן, אם רק חמש עסקאות מתרחשות ביום אחד, נפח המסחר לאותו יום הוא חמש.
כל בורסה עוקבת אחר נפחי המסחר שלה ומספקת נתונים לסוחרים ומשקיעים בחינם או דמי מנוי. מספרי נפח מסחר מדווחים בתדירות של פעם בשעה במהלך יום המסחר הנוכחי, אך נפחי מסחר יומיים ושעתיים הם אומדנים. נתוני מחזור המסחר הסופיים מדווחים למחרת.
נפח מספר לסוחרים על הפעילות והנזילות של השוק. נפחי סחר גבוהים יותר עבור נייר ערך ספציפי פירושם נזילות גבוהה יותר, ביצוע הזמנות טוב יותר ושוק פעיל יותר לחיבור בין קונים למוכרים. כאשר משקיעים מרגישים מהססים לגבי הכיוון של שוק המניות, נפח המסחר בחוזים עתידיים נוטה לעלות, מה שגורם לרוב לאופציות וחוזים עתידיים על ניירות ערך מוגדרים להיסחר בצורה פעילה יותר. הנפח הכללי נוטה להיות גבוה יותר בסמוך לזמני הפתיחה והסגירה של השוק ובימי שני ושישי. הוא נוטה להיות נמוך יותר בצהריים ולפני חג.
נפח בניתוח טכני
חלק מהמשקיעים משתמשים בניתוח טכני, אסטרטגיה המשתמשת בשינויים במחיר המניה כדי לקבל החלטות לגבי קנייה או מכירה של מניה. אנליסטים טכניים מחפשים בעיקר נקודות מחיר כניסה ויציאה; רמות הווליום חשובות מכיוון שהן מספקות רמזים היכן עשויות להיות נקודות הכניסה והיציאה הטובות ביותר.
נפח הוא אינדיקטור חשוב בניתוח טכני מכיוון שהוא מודד את המשמעות היחסית של כל מהלך שוק. אם השוק זז בכמות גדולה במהלך תקופה נתונה, אזי החוזק של אותה תנועה או זוכה לאמינות או נתפס בספקנות על סמך הנפח הנצפה. ככל שהנפח במהלך מהלך המחירים גבוה יותר, כך המהלך נחשב למשמעותי יותר בצורת ניתוח זו. לעומת זאת, אם עוצמת הקול נמוכה, אז המהלך נתפס בפחות משמעות.
אנליסטים משתמשים בתרשימים כדי לקבוע במהירות את נפח המסחר. תרשימי עמודות גם מקלים על זיהוי מגמות בנפח. כאשר הפסים בתרשים עמודות גבוהים מהממוצע, זה סימן לנפח או חוזק גבוהים במחיר שוק מסוים. על ידי בחינת תרשימי עמודות, אנליסטים יכולים להשתמש בנפח כדרך לאשר תנועת מחיר. אם הנפח גדל כאשר המחיר נע למעלה או למטה, זה נחשב לתנועת מחיר עם חוזק.
אם סוחרים רוצים לאשר areversalon רמת תמיכה, או קומה, הם מחפשים נפח קנייה גבוה. לעומת זאת, אם סוחרים רוצים לאשר הפסקה ברמת התמיכה, הם מחפשים נפח נמוך מהקונים. כדי לאשר היפוך ברמת התנגדות, או תקרה, סוחרים מחפשים נפח מכירה גבוה. לעומת זאת, כדי לאשר שבירה ברמת ההתנגדות, הם מחפשים נפח גבוה מהקונים.
שיקולים אחרים
לאחרונה, סוחרים בתדירות גבוהה (HFT) וקרנות אינדקס הפכו לתורמים מרכזיים לסטטיסטיקות נפח המסחר בשווקים בארה"ב. עסקאות רבות מבוצעות על ידי סוחרים אלגוריתמים בתדירות גבוהה, שהם פלטפורמות מסחר אוטומטיות המתוכנתות לבצע עסקאות. עד 2030, המסחר האלגוריתמי צפוי לצבור שוק של 41.9 מיליארד דולר.
הנפח עשוי להיות משמעותי או לא אם המסחר האוטומטי משתלט על השוק. לפי דיווחים שונים, בין 60% ל-80% מנפח המסחר היומי מתבצע באמצעות אוטומציה. אם זה נכון, זה יכול לשנות את הדרך שבה סוחרים רואים נפח.
מה המשמעות של נפח במלאי?
נפח בבורסה הוא כמות המניות הנסחרות לתקופה.
מהו נפח טוב למניה?
לסוחרים יש בדרך כלל הגדרות משלהם לנפח מסחר טוב. עדיף לעשות את המחקר שלך כדי לקבוע את הנפח המועדף עליך או להתייעץ עם איש מקצוע מסחר או השקעות.
כמה זה נפח 1 במניות?
אם למניה יש נפח מסחר של אחד, זה אומר שרק מניה אחת נסחרה במהלך התקופה הנמדדת.
סיכום ומסקנות
נפח מניה הוא מספר המניות הנסחרות בתקופה נתונה. סוחרים ומשקיעים משתמשים במדד כדי לאמוד את העניין בנייר ערך כדי לעזור להם לקבל החלטות מסחר. כאשר נפח המסחר עולה – בין אם זה נפח קנייה או מכירה – זה אומר שהנייר זוכה לתשומת לב ופעילות המסחר עולה.
קביעה אם נפח קנייה ומכירה גבוה או נמוך הוא טוב עבורך תלויה באסטרטגיה ובתחזית שלך. השילוב של ארבעת האלמנטים הללו יוצר שוק שבו אתה יכול להרוויח מכל מהלכי מחיר אם עשית את שיעורי הבית שלך, יצרת אסטרטגיה ומשמעת את עצמך לדבוק בתוכנית המסחר שלך.
