מה הם דוחות כספיים? financial-statements?

דוחות כספיים = financial-statements: רשימת הסוגים וכיצד לקרוא אותם

מה הם דוחות כספיים? financial-statements? – דוחות כספיים הם רשומות כתובות המעבירות את הפעילות העסקית ואת הביצועים הכספיים של חברה. דוחות כספיים מבוקרים לרוב על ידי סוכנויות ממשלתיות, רואי חשבון, חברות וכו' כדי להבטיח דיוק ולמטרות מס, מימון או השקעה. דוחות כספיים ראשוניים למטרות רווח כוללים את המאזן, דוח רווח והפסד, דוח על תזרים מזומנים ודוח על שינויים בהון. ישויות ללא מטרות רווח משתמשות בקבוצה דומה אך שונה של דוחות כספיים.

נקודות מפתח – מה הם דוחות כספיים? financial-statements?

• דוחות כספיים הם רשומות כתובות המעבירות את הפעילות העסקית ואת הביצועים הפיננסיים של ישות.
• המאזן מספק סקירה כללית של נכסים, התחייבויות והון עצמי כתמונת מצב בזמן.
• דוח רווח והפסד מתמקד בעיקר בהכנסות ובהוצאות של החברה בתקופה מסוימת. לאחר הפחתת ההוצאות מההכנסות, ההצהרה מייצרת נתון רווח של חברה הנקרא רווח נקי.
• דוח תזרים המזומנים (CFS) מודד עד כמה חברה מייצרת מזומנים כדי לשלם את התחייבויות החוב שלה, לממן את הוצאות התפעול שלה ולממן השקעות.
• הצהרת השינויים בהון מתעדת כיצד הרווחים נשמרים בחברה לצמיחה עתידית או מחולקים לגורמים חיצוניים.

הבנת דוחות כספיים

משקיעים ואנליסטים פיננסיים מסתמכים על נתונים פיננסיים כדי לנתח את הביצועים של חברה ולבצע תחזיות לגבי הכיוון העתידי של מחיר המניה של החברה. אחד המשאבים החשובים ביותר של נתונים פיננסיים אמינים ומבוקרים הוא הדוח השנתי , המכיל את הדוחות הכספיים של המשרד.

הדוחות הכספיים משמשים משקיעים, אנליסטים שוק ונושים כדי להעריך את הבריאות הפיננסית ופוטנציאל הרווחים של החברה. שלושת דוחות הדוחות הכספיים העיקריים הם המאזן, דוח רווח והפסד ודוח תזרימי מזומנים.

לא כל הדוחות הכספיים נוצרים באופן שווה. הכללים בהם משתמשים חברות אמריקאיות נקראים כללי חשבונאות מקובלים, בעוד שהכללים המשמשים לרוב חברות בינלאומיות הם תקני דיווח כספי בינלאומיים (IFRS). בנוסף, סוכנויות ממשלתיות בארה"ב משתמשות במערכת שונה של כללי דיווח כספי.

מאזן

המאזן מספק סקירה כללית של הנכסים , ההתחייבויות וההון העצמי של החברה כתמונת מצב בזמן. התאריך בראש המאזן מציין מתי צולמה תמונת המצב, שהיא בדרך כלל סוף תקופת הדיווח. להלן פירוט הסעיפים במאזן.

נכסים

• מזומנים ושווי מזומנים  הם נכסים נזילים, שעשויים לכלול שטרות אוצר ותעודות פיקדון.
• חייבים  הם סכום הכסף שלקוחותיה חייבים לחברה עבור מכירת המוצר והשירות שלה.
• מלאי הוא הסחורה שחברה בהישג יד שהיא מתכוונת למכור כדרך עסקית. המלאי עשוי לכלול מוצרים מוגמרים, עבודות בתהליך שעדיין לא הסתיימו, או חומרי גלם בהישג יד שטרם עבדו.
• הוצאות ששולמו מראש הן עלויות ששולמו מראש למועד מועדן. הוצאות אלו נרשמות כנכס מאחר שערכן טרם הוכר; אם ההטבה לא תוכר, תיאורטית תהיה לחברה החזר.
• רכוש קבוע וציוד הם נכסי הון שבבעלות חברה לטובתה ארוכת הטווח. זה כולל מבנים המשמשים לייצור עבור מכונות כבדות המשמשות לעיבוד חומרי גלם.
• השקעות הן נכסים המוחזקים לצמיחה עתידית ספקולטיבית. אלה אינם משמשים בפעולות; הם פשוט מוחזקים למען עליית הון.
• אי אפשר לגעת פיזית בסימני מסחר, פטנטים, מוניטין ונכסים בלתי מוחשיים אחרים, אבל יש להם יתרונות כלכליים עתידיים (ולרוב ארוכי טווח) עבור החברה.

התחייבויות

• חשבונות זכאים הם החשבונות המגיעים כחלק ממהלך הפעילות הרגיל של העסק. זה כולל את חשבונות החשמל, חשבוניות שכר דירה והתחייבויות לקניית חומרי גלם.
• השכר לתשלום הוא תשלומים המגיעים לעובדים עבור זמן עבודה.
• שטרות לתשלום הם מכשירי חוב רשומים המתעדים הסכמי חוב רשמיים לרבות פריסת התשלומים והסכום.
• דיבידנדים  לתשלום הם דיבידנדים שהוכרזו כמוענקים לבעלי המניות אך טרם שולמו.
• חוב לטווח ארוך יכול לכלול מגוון התחייבויות לרבות שוקעות של קרנות אג"ח, משכנתאות או הלוואות אחרות המועדות בשלמותן בעוד יותר משנה אחת. שימו לב שהחלק לטווח הקצר של חוב זה נרשם כהתחייבות שוטפת.

הון עצמי

• ההון העצמי הוא סך הנכסים של החברה בניכוי סך ההתחייבויות שלה. הון עצמי (המכונה גם הון עצמי ) מייצג את סכום הכסף שיוחזר לבעלי המניות אם כל הנכסים היו מחוסלים וכל החוב של החברה יפרע.
• הרווחים העודפים  הם חלק מההון העצמי והם סכום הרווח הנקי שלא שולמו לבעלי המניות כדיבידנד. 

דוגמה למאזן 

להלן חלק מהמאזן של ExxonMobil Corporation  (XOM)  לשנת הכספים 2021, שדווח נכון ל-31 בדצמבר 2021.

• סך הנכסים הסתכמו ב-338.9 מיליארד דולר.
• סך ההתחייבויות עמד על 163.2 מיליארד דולר.
• סך ההון העצמי עמד על 175.7 מיליארד דולר.
• סך ההתחייבויות וההון העצמי היו 338.9 מיליארד דולר, השווים לסך הנכסים לתקופה.1

הצהרת הכנסה

בניגוד למאזן, דוח רווח והפסד מכסה טווח זמן, שהוא שנה לדוחות כספיים שנתיים ורבעון לדוחות כספיים רבעוניים. דוח רווח והפסד מספק סקירה כללית של הכנסות, הוצאות, רווח נקי ורווח למניה.

הַכנָסָה

הכנסה תפעולית היא ההכנסה שמתקבלת ממכירת מוצרים או שירותים של חברה. ההכנסות  התפעוליות של יצרן רכב יתממשו באמצעות ייצור ומכירה של רכבים. הכנסות תפעוליות מופקות מפעילות הליבה העסקית של חברה.

הכנסה שאינה תפעולית היא ההכנסה המתקבלת מפעילויות שאינן הליבה העסקיות. הכנסות אלו נופלות מחוץ לתפקידו העיקרי של העסק. כמה דוגמאות להכנסות שאינן תפעוליות כוללות:

• ריבית על מזומן בבנק
• הכנסה משכר דירה מנכס
• הכנסה משותפויות אסטרטגיות כמו קבלות על תשלום תמלוגים
• הכנסה מתצוגת פרסומת הנמצאת בנכס החברה

הכנסה אחרת היא ההכנסה שמתקבלת מפעילויות אחרות. הכנסה אחרת יכולה לכלול רווחים ממכירת נכסים לטווח ארוך כגון קרקע, כלי רכב או חברה בת.

הוצאות

הוצאות ראשוניות נוצרות במהלך תהליך קבלת ההכנסות מהפעילות העיקרית של העסק. ההוצאות כוללות את עלות הסחורה שנמכרה (COGS), מכירה, הוצאות הנהלה וכלליות (SG&A), פחת או הפחתה ומחקר ופיתוח (מו"פ).

הוצאות אופייניות כוללות שכר עובדים, עמלות מכירה ושירותים כגון חשמל ותחבורה.

הוצאות הקשורות לפעילויות משניות כוללות ריבית המשולמת על הלוואות או חובות. הפסדים ממכירת נכס נרשמים גם הם כהוצאות.

מטרתו העיקרית של דוח רווח והפסד היא העברת פרטי הרווחיות והתוצאות הכספיות של הפעילות העסקית; עם זאת, זה יכול להיות מאוד יעיל להראות אם המכירות או ההכנסות גדלות בהשוואה על פני מספר תקופות.

משקיעים יכולים גם לראות עד כמה הנהלת החברה שולטת בהוצאות כדי לקבוע אם מאמצי החברה להפחית את עלות המכירות עשויים להגביר את הרווחים לאורך זמן.

דוגמה להצהרת הכנסה

להלן חלק מדוח הרווח של תאגיד ExxonMobil לשנת הכספים 2021, שדווח נכון ל-31 בדצמבר 2021.

• סך ההכנסות הסתכמו ב-276.7 מיליארד דולר.
• סך העלויות היו 254.4 מיליארד דולר.
• הרווח הנקי או הרווח הנקי היה 23 מיליארד דולר.2

הצהרת תזרים מזומנים

דוח תזרים המזומנים (CFS) מודד עד כמה חברה מייצרת מזומנים כדי לשלם את התחייבויות החוב שלה, לממן את הוצאות התפעול שלה ולממן השקעות. דוח תזרים המזומנים משלים את המאזן ואת  דוח רווח והפסד .

ה-CFS מאפשר למשקיעים להבין איך מתנהלת הפעילות של חברה, מאיפה הכסף שלה מגיע ואיך הכסף מושקע. ה-CFS מספק גם תובנה האם החברה נמצאת בבסיס פיננסי איתן.

אין נוסחה, כשלעצמה, לחישוב דוח תזרים מזומנים. במקום זאת, הוא מכיל שלושה חלקים המדווחים על תזרים מזומנים עבור הפעילויות השונות שעבורן משתמשת החברה במזומן שלה. שלושת המרכיבים הללו של ה-CFS מפורטים להלן.

פעילויות מבצעיות 

הפעילויות התפעוליות ב-CFS כוללות כל מקורות ושימוש במזומן מניהול העסק ומכירת המוצרים או השירותים שלו. מזומן מפעילות כולל כל שינוי שנעשה בחשבונות חייבים במזומן, פחת, מלאי  וחשבונות זכאים . עסקאות אלו כוללות גם שכר עבודה, תשלומי מס הכנסה, תשלומי ריבית, שכר דירה ותקבולים במזומן ממכירת מוצר או שירות.

פעילות השקעות

פעילויות השקעה כוללות כל מקורות ושימושים במזומן מהשקעות החברה בעתיד ארוך הטווח של החברה. רכישה או מכירה של נכס, הלוואות שניתנו לספקים או שהתקבלו מלקוחות, או כל תשלומים הקשורים למיזוג או רכישה כלולים בקטגוריה זו.

כמו כן, רכישות של רכוש קבוע כגון רכוש קבוע (PPE) כלולות בסעיף זה. בקיצור, שינויים בציוד, בנכסים או בהשקעות מתייחסים למזומנים מהשקעה.

פעילויות מימון

מזומנים מפעילות מימון כוללים את מקורות המזומנים ממשקיעים או בנקים, וכן את השימושים במזומן המשולמים לבעלי המניות. פעילויות המימון כוללות הנפקת חוב, הנפקת הון, רכישה חוזרת של מניות, הלוואות, דיבידנדים ששולמו והחזרי חוב.

דוח תזרים המזומנים מיישב את דוח רווח והפסד עם המאזן בשלוש פעילויות עסקיות עיקריות.

דוגמה להצהרת תזרים מזומנים

להלן חלק מדוח תזרים המזומנים של ExxonMobil Corporation לשנת הכספים 2021, המדווח נכון ל-31 בדצמבר 2021. אנו יכולים לראות את שלושת התחומים של דוח תזרים המזומנים ואת התוצאות שלהם.

• הפעילות התפעולית הניבה תזרים מזומנים חיובי של 48 מיליארד דולר.
• פעילויות השקעה יצרו תזרים מזומנים שלילי או תזרים מזומנים שלילי של -10.2 מיליארד דולר לתקופה. תוספות לרכוש קבוע היוו את רוב תזרים המזומנים, כלומר החברה השקיעה ברכוש קבוע חדש.
• פעילות המימון הניבה תזרים מזומנים שלילי או תזרים מזומנים שלילי של -35.4 מיליארד דולר לתקופה. הפחתות בחוב לטווח קצר ובדיבידנדים ששולמו היוו את רוב תזרים המזומנים.3

הצהרת שינויים בהון העצמי

דוח השינויים בהון עוקב אחר ההון העצמי הכולל לאורך זמן. מידע זה נקשר למאזן לאותה תקופה; יתרת הסיום בדוח שינוי ההון שווה לסך ההון העצמי המדווח במאזן.

הנוסחה לשינויים בהון העצמי תשתנה מחברה לחברה; באופן כללי, ישנם כמה מרכיבים:

• הון עצמי מתחיל: זהו ההון העצמי בסוף התקופה האחרונה שפשוט מתגלגל לתחילת התקופה הבאה.
• (+) הכנסה נטו: זהו סכום ההכנסה שהרוויחה החברה בתקופה נתונה. התמורה מהפעילות מוכרת אוטומטית כהון עצמי בחברה, והכנסה זו מתגלגלת לעודפים בסוף השנה.
• (-) דיבידנדים: זהו סכום הכסף המשולם לבעלי המניות מרווחים. במקום לשמור על כל הרווחים של החברה, החברה עשויה לבחור לתת חלק מהרווחים למשקיעים.
• (+/-) רווח כולל אחר : זהו השינוי בין התקופה לתקופה ברווח הכולל האחר. בהתאם לעסקאות, נתון זה עשוי להיות חיבור או חיסור מההון העצמי.

בדוח השינויים של ExxonMobil בהון העצמי, החברה רושמת גם פעילות לרכישות, מימושים, הפחתת פרסים מבוססי מניות ופעילות פיננסית אחרת. מידע זה שימושי לניתוח כדי לקבוע כמה כסף נשמר על ידי החברה לצמיחה עתידית, בניגוד להפצה חיצונית.

הצהרת הכנסה כוללת

דוח פיננסי שלעתים קרובות פחות מנוצל, דוח על רווח כולל מסכם את הרווח הנקי הסטנדרטי תוך שהוא משלב שינויים ברווח כולל אחר (OCI). רווח כולל אחר כולל את כל הרווחים וההפסדים שלא מומשו שאינם מדווחים בדוח רווח והפסד. דוח כספי זה מציג את סך הכנסות השינוי של החברה, אפילו רווחים והפסדים שטרם נרשמו בהתאם לכללי החשבונאות.

דוגמאות לעסקאות המדווחות בדוח על הרווח הכולל כוללות:

• רווח נקי (מדוח רווח והפסד).
• רווחים או הפסדים לא ממומשים מניירות ערך חוב
• רווחים או הפסדים לא ממומשים ממכשירים נגזרים
• התאמות תרגום שלא מומשו עקב מטבע חוץ
• רווחים או הפסדים לא ממומשים מתוכניות פרישה

בדוגמה שלהלן, ל-ExxonMobil יש יותר מ-2 מיליארד דולר של הכנסה לא מוכרת נטו. במקום לדווח על רווח נקי של 23.5 מיליארד דולר בלבד, ExxonMobil מדווחת על כמעט 26 מיליארד דולר מסך ההכנסה כאשר בוחנים הכנסה כוללת אחרת.

דוחות כספיים ללא מטרות רווח

ארגונים ללא מטרות רווח מתעדים עסקאות פיננסיות על פני קבוצה דומה של דוחות כספיים. עם זאת, בשל ההבדלים בין ישות למטרות רווח לבין ישות פילנתרופית גרידא, ישנם הבדלים בדוחות הכספיים בהם נעשה שימוש. הסט הסטנדרטי של דוחות כספיים המשמשים לישות ללא מטרות רווח כוללים:

• הצהרת מצב פיננסי: זה שווה ערך למאזן של ישות למטרות רווח. ההבדל הגדול ביותר הוא שלישויות ללא מטרות רווח אין עמדות הון; כל יתרות שיוריות לאחר חיסול כל הנכסים וההתחייבויות סופקו נקראת 'נכסים נטו'.
• דוח פעילויות: זה שווה ערך לדוח רווח של ישות למטרות רווח. דוח זה עוקב אחר השינויים בתפעול לאורך זמן, כולל דיווח על תרומות, מענקים, הכנסות מאירועים והוצאות כדי לגרום להכל לקרות.
• הצהרת הוצאות פונקציונליות: זה ספציפי לגופים ללא מטרות רווח. הדוח על הוצאות פונקציונליות מדווח על הוצאות לפי פונקציית ישות (לרוב מחולקים להוצאות ניהול, תוכנית או גיוס כספים). מידע זה מופץ לציבור כדי להסביר מהו שיעור ההוצאות של החברה הקשורות ישירות למשימה.
• הצהרת תזרים מזומנים: זה שווה ערך לדוח תזרים מזומנים של ישות למטרות רווח. למרות שהחשבונות המפורטים עשויים להשתנות בשל האופי השונה של ארגון ללא מטרות רווח, ההצהרה עדיין מחולקת לפעילויות תפעול, השקעה ומימון.

מטרת רואה חשבון מבקר חיצוני היא להעריך האם הדוח הכספי של ישות הוכן בהתאם לכללי החשבונאות הרווחים והאם קיימות הצהרות מוטעות מהותיות המשפיעות על תקפות התוצאות.

מגבלות של דוחות כספיים

למרות שדוחות כספיים מספקים שפע של מידע על חברה, יש להם מגבלות. ההצהרות פתוחות לפרשנות, וכתוצאה מכך, משקיעים מסיקים לעתים קרובות מסקנות שונות בתכלית לגבי הביצועים הפיננסיים של החברה.

לדוגמה, משקיעים מסוימים עשויים לרצות רכישה חוזרת של מניות בעוד שמשקיעים אחרים עשויים להעדיף לראות את הכסף הזה מושקע בנכסים לטווח ארוך. רמת החוב של חברה עשויה להיות בסדר עבור משקיע אחד בעוד שלאחר עשויה להיות חששות לגבי רמת החוב של החברה.

בעת ניתוח דוחות כספיים, חשוב להשוות מספר תקופות כדי לקבוע אם יש מגמות כלשהן וכן להשוות את תוצאות החברה לעמיתיה באותו ענף.

לבסוף, דוחות כספיים אמינים רק כמו המידע המוזן לדוחות. לעתים קרובות מדי, תועד שפעילות פיננסית הונאה או פיקוח לקוי של בקרה הובילו לדוחות כספיים שגויים שנועדו להטעות משתמשים. גם בעת ניתוח דוחות כספיים מבוקרים, ישנה רמת אמון שעל המשתמשים לתת בתקפות הדוח והנתונים המוצגים.

מהם הסוגים העיקריים של דוחות כספיים?

שלושת הסוגים העיקריים של דוחות כספיים הם המאזן, דוח רווח והפסד ודוח תזרים המזומנים. שלושת ההצהרות הללו מציגות יחד את הנכסים וההתחייבויות של העסק, ההכנסות והעלויות שלו, כמו גם תזרימי המזומנים שלו מפעילויות תפעול, השקעות ומימון.

מהם הפריטים העיקריים המוצגים בדוחות הכספיים?

בהתאם לתאגיד, סעיפי השורה בדוח כספי יהיו שונים; עם זאת, הפריטים הנפוצים ביותר הם הכנסות, עלויות של סחורות שנמכרו, מיסים, מזומנים, ניירות ערך סחירים, מלאי, חוב לטווח קצר, חוב לטווח ארוך, חשבונות חייבים, זכאים ותזרימי מזומנים מהשקעות, תפעול ומימון. פעילויות.

מהן היתרונות של דוחות כספיים?

דוחות כספיים מראים כיצד פועל העסק. הוא מספק תובנה לגבי כמה וכיצד עסק מייצר הכנסות, מהי העלות של עשיית עסקים, באיזו יעילות הוא מנהל את המזומנים שלו, ומהם הנכסים וההתחייבויות שלו. דוחות כספיים מספקים את כל הפרטים על מידת הניהול של החברה בצורה טובה או גרועה.

איך אתה קורא דוחות כספיים?

דוחות כספיים נקראים בכמה דרכים שונות. ראשית, ניתן להשוות דוחות כספיים לתקופות קודמות כדי להבין טוב יותר שינויים לאורך זמן. לדוגמה, דוחות רווח השוואתיים מדווחים מה היו ההכנסות של חברה בשנה שעברה ומה ההכנסה של החברה השנה. שים לב לשינוי משנה לשנה מיידע את המשתמשים בדוחות הכספיים על בריאות החברה.

דוחות כספיים נקראים גם על ידי השוואת התוצאות למתחרים או למשתתפים אחרים בתעשייה. על ידי השוואת דוחות כספיים לחברות אחרות, אנליסטים יכולים לקבל מושג טוב יותר אילו חברות מניבות את הביצועים הטובים ביותר ואילו בפיגור אחר שאר התעשייה.

מה זה GAAP?

כללי חשבונאות מקובלים (GAAP) היא מערכת הכללים שבה חברות בארצות הברית חייבות להכין את הדוחות הכספיים שלהן. ההנחיות הן שמסבירות כיצד לרשום עסקאות, מתי להכיר בהכנסות ומתי יש להכיר בהוצאות. חברות בינלאומיות עשויות להשתמש במערכת כללים דומה אך שונה הנקראת תקני דיווח כספי בינלאומיים (IFRS).

בשורה התחתונה

דוחות כספיים הם כרטיס הכניסה להערכה חיצונית של הביצועים הפיננסיים של החברה. המאזן מדווח על בריאותה הפיננסית של החברה באמצעות נזילותה וכושר הפירעון שלה, בעוד שדוח רווח והפסד מדווח על רווחיות החברה. הצהרת תזרים מזומנים קושרת את שני אלה יחדיו על ידי מעקב אחר מקורות ושימושים במזומן. יחד, דוחות כספיים מתקשרים כיצד החברה פועלת לאורך זמן ומול מתחרותיה.