מה זה הכנסה? הגדרה, נוסחה, חישוב ודוגמה

מה זה הכנסה?

הכנסה היא הכסף שנוצר מפעילות עסקית רגילה, מחושב כמחיר המכירה הממוצע כפול מספר היחידות שנמכרו. זהו נתון השורה העליונה (או ההכנסה הגולמית) שממנו מופחתות העלויות כדי לקבוע את ההכנסה נטו. הכנסה ידועה גם כמכירות בדוח רווח והפסד .

נקודות מפתח

• הכנסה, המכונה לעתים קרובות מכירות או השורה העליונה, היא הכסף המתקבל מפעילות עסקית רגילה.
• הכנסה תפעולית היא הכנסה (ממכירת סחורות או שירותים) בניכוי הוצאות תפעול.
• הכנסה לא תפעולית היא הכנסה נדירה או חד פעמית הנובעת ממקורות משניים (למשל, הכנסות מתביעה).
• ישויות לא עסקיות כגון ממשלות, עמותות או יחידים מדווחות גם הן על הכנסות, אם כי החישובים והמקורות עבור כל אחד מהם שונים.
• הכנסות הן רק הכנסות ממכירה, בעוד הכנסה או רווח משלבים את ההוצאות כדי לייצר הכנסות ולדווח על הרווחים נטו (לא ברוטו).

הבנת הכנסות

הכנסה היא כסף שהוכנס לחברה על ידי פעילותה העסקית. ישנן דרכים שונות לחישוב הכנסות, בהתאם לשיטת החשבונאות שננקטה. חשבונאות צבירה תכלול מכירות שנעשו באשראי כהכנסה עבור סחורה או שירותים שנמסרו ללקוח. על פי כללים מסוימים, הכנסה מוכרת גם אם טרם התקבל תשלום.

יש צורך לבדוק את דוח תזרים המזומנים כדי להעריך באיזו יעילות חברה גובה כספים. חשבונאות מזומנים , לעומת זאת, תספור את המכירות כהכנסה רק כאשר התשלום יתקבל. מזומן ששולם לחברה מכונה "קבלה". אפשר לקבל קבלות ללא הכנסות. לדוגמה, אם הלקוח שילם מראש עבור שירות שטרם ניתן או סחורה שלא סופקה, פעילות זו מובילה לקבלה אך לא להכנסה.

הכנסה ידועה בתור השורה העליונה מכיוון שהיא מופיעה לראשונה בדוח רווח והפסד של חברה. הרווח הנקי, המכונה גם השורה התחתונה, הוא הכנסות בניכוי הוצאות. יש רווח כאשר ההכנסות עולות על ההוצאות.

כדי להגדיל את הרווח, ומכאן את הרווח למניה (EPS) עבור בעלי המניות שלה, חברה מגדילה את ההכנסות ו/או מקטינה את ההוצאות. משקיעים שוקלים לעתים קרובות את ההכנסות והרווח הנקי של החברה בנפרד כדי לקבוע את מצבו הבריאותי של העסק. הרווח הנקי יכול לגדול בעוד ההכנסות נשארות עומדות בגלל קיצוץ בעלויות.

מצב כזה אינו מבשר טובות לצמיחה ארוכת טווח של חברה. כאשר חברות ציבוריות מדווחות על הרווחים הרבעוניים שלהן , שני נתונים שזוכים לתשומת לב רבה הם הכנסות ורווח למניה. חברה שמנצחת או מפסידה את ציפיות ההכנסות והרווח למניה של אנליסטים יכולה לעתים קרובות להזיז את מחיר המניה.

ניתן להתייחס להכנסה גם כמכירות והיא משמשת ביחס מחיר למכירות (P/S) – חלופה ליחס מחיר לרווח (P/E)  המשתמש בהכנסה במכנה.

סוגי הכנסות

ניתן לחלק את ההכנסות של חברה לפי החטיבות שמייצרות אותן. לדוגמה, חברת Toyota Motor Corporation עשויה לסווג הכנסות על פני כל סוג רכב. לחלופין, הוא יכול לבחור לקבץ הכנסות לפי סוג רכב (כלומר קומפקטי לעומת משאית).

חברה יכולה גם להבחין בהכנסות בין קווי מוצרים מוחשיים לבלתי מוחשיים. לדוגמה, מוצרי Apple כוללים iPad, Apple Watch ו-Apple TV. לחלופין, אפל עשויה להיות מעוניינת לנתח בנפרד את שירותי Apple Music, Apple TV+ או iCloud שלה.

ניתן לחלק את ההכנסות להכנסות תפעוליות – מכירות מעסקי הליבה של החברה – והכנסות שאינן תפעוליות שמקורן במקורות משניים. מכיוון שמקורות הכנסה לא תפעוליים אלו לרוב בלתי צפויים או חד-פעמיים, ניתן להתייחס אליהם כאירועים או רווחים חד-פעמיים. לדוגמה, הכנסות ממכירת נכס, נפילה מהשקעות או כסף שנפסק באמצעות ליטיגציה הן הכנסות שאינן תפעוליות.

נוסחה וחישוב הכנסות

הנוסחה וחישוב ההכנסות ישתנו בין חברות, תעשיות ומגזרים. לחברת שירות תהיה נוסחה שונה מזו של קמעונאי, בעוד שלחברה שאינה מקבלת החזרות עשויות להיות חישובים שונים מאשר לחברות עם תקופות החזרה. באופן כללי, הנוסחה לחישוב ההכנסה נטו היא:

הכנסה נטו = (כמות נמכרת * מחיר יחידה) – הנחות – קצבאות – החזרות

המרכיב העיקרי בהכנסה הוא הכמות הנמכרת כפול המחיר. עבור חברת שירות, זהו מספר שעות השירות כפול תעריף השירות הניתן לחיוב. עבור קמעונאי, זהו מספר הסחורות הנמכרות כפול מחיר המכירה.

המגבלה הברורה עם הנוסחה הזו היא חברה שיש לה קו מוצרים מגוון. לדוגמה, אפל יכולה למכור מקבוק, אייפון ואייפד, כל אחד במחיר שונה. לכן, יש לחשב את נוסחת ההכנסה נטו עבור כל מוצר או שירות, ולאחר מכן להוסיף יחד כדי לקבל את סך ההכנסות של החברה.

ישנם מספר מרכיבים המפחיתים את ההכנסות המדווחות בדוחות הכספיים של חברה בהתאם להנחיות החשבונאיות. הנחות על המחיר המוצע, ההטבות המוענקות ללקוחות או החזרות המוצרים מופחתים מהסכום הכולל שנאסף. שימו לב שיש להפחית חלק מהרכיבים (כלומר הנחות) רק אם מחיר היחידה שנעשה בו שימוש בחלק הקודם של הנוסחה הוא במחיר שוק (לא הנחה).

ההכנסות של ישות אחת הן לרוב הוצאה של ישות אחרת. לדוגמה, ההוצאה האישית של משק הבית שלך בסך 1,000 דולר לרכישת הסמארטפון העדכני היא הכנסה של 1,000 דולר עבור חברת הטלפון.

דוגמה להכנסה

מיקרוסופט מתהדרת בקו מוצרים מגוון שתורם סוגים רבים של הכנסות. החברה מגדירה את עסקיה במספר ערוצים שונים כולל:

• פרודוקטיביות ותהליכים עסקיים: מוצרי אופיס (מסחרי וצרכני), לינקדאין, מוצרי דינמיקה
• ענן אינטליגנטי: מוצרי שרת ושירותי ענן
• עוד מחשוב אישי: Windows OEM, Windows Commercial, Xbox, Surface.

כפי שמוצג להלן, מיקרוסופט דיווחה על 49.36 מיליארד דולר במהלך הרבעון השלישי של 2022. דרישות דיווח ברמה גבוהה מציגות את דו"ח הרווחים של מיקרוסופט בין הכנסות ממוצר להכנסה משירות/אחר.1

בדוחות משלימים, מיקרוסופט מבהירה עוד יותר את מקורות ההכנסה. לדוגמה, התפלגות ההכנסות של 49.36 מיליארד דולר שהושגו במהלך הרבעון השלישי של 2022 חולקה באופן שווה למדי בין שלושת קווי המוצרים:

הכנסה מול הכנסה/רווח

ישויות רבות עשויות לדווח הן על הכנסות והן על הכנסה/רווח. שני מונחים אלה משמשים לדיווח על הצטברויות שונות של מספרים.

הכנסה היא לעתים קרובות התמורה ברוטו שנגבתה על ידי ישות. זוהי מדידה של מרכיב ההכנסה בלבד בפעילותה של ישות. עבור עסק, הכנסה היא כל הכסף שהוא הרוויח.

הכנסה/רווח משלבים בדרך כלל היבטים אחרים של העסק. לדוגמה, הכנסה נטו או שילוב הוצאות כגון עלות סחורה שנמכרה, הוצאות תפעול, מסים והוצאות ריבית. בעוד שההכנסה היא סכום ברוטו המתמקד רק באיסוף התמורה, הכנסה או רווח משלבים היבטים אחרים של עסק המדווח על התמורה נטו.

שיקולים מיוחדים

הכנסה מזהה: ASC 606

בשנת 2016, המועצה לתקינה בחשבונאות פיננסית פרסמה הכנסות מחוזים עם לקוחות (נושא 606). עדכון תקני החשבונאות הציג הנחיות חדשות כיצד חברות חייבות לדווח על הכנסות. ההנחיות מחייבות ישות להכיר בהכנסות בהתאם לחמישה שלבים:

1. זהה את החוזה עם הלקוח.
2. זיהוי חובת הביצוע בחוזה.
3. קבע את מחיר החוזה.
4. הקצה את מחיר העסקה לחובות הביצוע בחוזה.
5. להכיר בהכנסה כאשר הישות עומדת בהתחייבות לביצוע.2

הכנסות הממשלה

במקרה של ממשלה, הכנסה היא הכסף המתקבל ממיסים, עמלות, קנסות, מענקים או העברות בין-ממשלתיות, מכירת ניירות ערך, זכויות מינרלים או משאבים, וכן מכל מכירות שנעשו. ממשלות גובות הכנסות מאזרחים במחוז שלה וגביות מגופים ממשלתיים אחרים.

הכנסות ללא מטרות רווח

עבור עמותות, ההכנסות הן התקבולים ברוטו שלה. מרכיביו כוללים תרומות מאנשים פרטיים, קרנות וחברות, מענקים מגופים ממשלתיים, השקעות ו/או דמי חבר. ניתן להרוויח הכנסות ללא מטרות רווח באמצעות אירועי גיוס כספים או תרומות לא רצויות.

הכנסות מנדל"ן

במונחים של השקעות נדל"ן, הכנסה מתייחסת להכנסה שמייצר נכס, כגון שכר דירה או דמי חניה או שכר דירה. כאשר הוצאות התפעול שהוצאו בניהול הנכס מופחתות מההכנסה מנכס, הערך המתקבל הוא הכנסה תפעולית נטו (NOI). נדל"ן ריק מבחינה טכנית אינו מרוויח הכנסות תפעוליות, אם כי הבעלים של הנכס עשוי להידרש לדווח על התאמות שווי שוק הוגן הגורמות לרווחים בעת דיווח חיצוני על הכספים שלו.

מה המשמעות של הכנסה בעסקים?

הכנסה היא הכסף שמרוויחה חברה המתקבלת בעיקר ממכירת המוצרים או השירותים שלה ללקוחות. ישנם כללים חשבונאיים ספציפיים שמכתיבים מתי, איך ולמה חברה מכירה בהכנסות. לדוגמה, חברה עשויה לקבל מזומן מלקוח. עם זאת, ייתכן שחברה לא תוכל להכיר בהכנסות עד שתבצע את חלקה בהתחייבות החוזית.

האם הכנסות ותזרים מזומנים זהים?

לא. הכנסה היא הכסף שחברה מרוויחה ממכירת המוצרים והשירותים שלה. תזרים מזומנים הוא הסכום הנקי של מזומנים המועברים לתוך החברה וממנה. הכנסות מספקות מדד לאפקטיביות של המכירות והשיווק של החברה, בעוד שתזרים מזומנים הוא יותר  מדד לנזילות  . יש לנתח גם הכנסות וגם תזרים מזומנים יחד לסקירה מקיפה של המצב הפיננסי של החברה.

מה ההבדל בין הכנסה להכנסה?

הכנסה והכנסה משמשים לפעמים זה בזה. עם זאת, שני המונחים הללו אומרים בדרך כלל דברים שונים. הכנסה משמשת לעתים קרובות למדידת כמות המכירות הכוללת של חברה מהסחורות והשירותים שלה. הכנסה משמשת לרוב לשילוב הוצאות ולדיווח על התמורה נטו שחברה הרוויחה.

איך מייצרים ומחשבים הכנסות?

עבור חברות רבות, הכנסות מופקות ממכירת מוצרים או שירותים. מסיבה זו, הכנסה ידועה לפעמים כמכירות ברוטו . ניתן להרוויח הכנסות גם ממקורות אחרים. ממציאים או בדרנים עשויים לקבל הכנסות מרישוי, פטנטים או תמלוגים. משקיעי נדל"ן עשויים להרוויח הכנסות מהכנסות משכירות.

הכנסות לממשלות פדרליות ומקומיות יהיו ככל הנראה בצורה של תקבולי מס ממסי רכוש או הכנסה. ממשלות עשויות גם להרוויח הכנסות ממכירת נכס או הכנסה מריבית מאיגרת חוב. עמותות וארגונים ללא מטרות רווח מקבלים בדרך כלל הכנסה מתרומות ומענקים. אוניברסיטאות יכולות להרוויח הכנסות מגביית שכר לימוד, אך גם מרווחי השקעה בקרן ההקדשות שלהן.

מהי הכנסה נצברת ונדחה?

הכנסה נצברת היא ההכנסה שהרוויחה חברה עבור אספקת סחורות או שירותים שטרם שולמו על ידי הלקוח. בחשבונאות צבירה, ההכנסות מדווחות במועד שבו מתרחשת עסקת מכירה וייתכן שלא בהכרח מייצגות מזומן ביד.

ניתן להתייחס להכנסות דחויות או שלא הרווחו כהיפך מהכנסות שנצברו, בכך שהכנסות שלא הרווחו מתייחסות לכסף ששולם מראש על ידי לקוח עבור סחורות או שירותים שטרם סופקו. אם חברה קיבלה תשלום מראש עבור הסחורה שלה, היא תכיר בהכנסה כבלתי הרווחת, אך לא תכיר בהכנסה בדוח רווח והפסד שלה עד לתקופה שלגביה סופקו הסחורה או השירותים.